公司財務分析融資

① 如何從公司財務報表中分析出融資情況，需要計算哪些財務指標

可用過計算財務報表中資產負債率、流動比率、速動比率、現金流量比率等分析融資情況。

一、短期償債能力比率

1、營運資本=流動資產-流動負債=長期資本-長期資產

2、流動比率=流動資產/流動負債

3、速動比率=速動資產/流動負債

4、現金比率=(貨幣資金+交易性金融資產)/流動負債

5、現金流量比率=經營活動現金流量凈額/流動負債

二、長期償債能力比率

1、資產負債率=負債總額/資產總額

2、產權比率=負債總額/股東權益總額

3、權益乘數=資產總額/股東權益總額

4、長期資本負債率=非流動負債/(非流動負債+股東權益)

三、總債務流量比率關系

1、利息保障倍數=息稅前利潤/利息費用=(凈利潤+利息費用+所得稅費用)/利息費用

2、現金流量利息保障倍數=經營活動現金凈流量/利息費用

3、現金流量債務比=經營活動現金流量凈額/債務總額

(1)公司財務分析融資擴展閱讀

例如：某公司2017年12月31日流動資產合計3600萬元，其中貨幣資金250萬元，交易性金融資產45萬元，應收票據40萬元，應收賬款2100萬元，預付賬款60萬元，其他應收款120萬元，存貨580萬元，一年內到期的非流動資產240萬元，其他流動資產165萬元。

另得知其流動負債總額為1600萬元。該公司2017年末各項短期償債能力指標。

營運資金=3600-1600=2000萬元

流動比率=3600÷1600=2.25

速動比率=（250+45+40+2100+120）÷1600=1.60

現金比率=（250+45）÷1600=0.184

通過計算我們看出該公司雖然流動比率和速動比率都較高，但現金比率偏低，說明該公司短期償債能力還是有一定風險，應縮短應收賬款回收期，加大催賬力度，以加速應收賬款資金的周轉

參考資料來源：網路-財務分析

② 公司財務分析包括哪幾個主要內容

公司財務分析主要包括以下五個方面：

1、資金運作分析：

根據公司業務戰略與財務制度，預測並監督公司現金流和各項資金使用情況，為公司的資金運作、調度與統籌提供信息與決策支持。.通過對資金結構比例分析，分析本期資產負債表、將增長分析與結構分析結合起來，判斷各項目構成比例的合理性、科學性。

2、財務政策分析：

財務政策一般指財務主體利用一定的辦法有意識地改變財務對象，以達到企業理財目標的指針。根據各種財務報表，分析並預測公司的財務收益和風險，為公司的業務發展、財務管理政策制度的建立及調整提供建議。

3、經營管理分析：

企業內部管理如果按照職能來分，有計劃、組織、人事、激勵和控制五個領域。通過參與銷售、生產的財務預測、預算執行分析、業績分析，並提出專業的分析建議，為業務決策提供專業的財務支持。

4、投融資管理分析：

企業投融資是指企業經營運作的兩種不同的形式，目的都是通過投資融資活動，壯大企業實力，獲取企業更大效益的方式。通過對參與投資和融資項目的財務測算、成本分析、敏感性分析等活動，配合上級制定投資和融資方案，防範風險，並實現公司利益的最大化。

5、財務分析報告：

財務報表是企業財務狀況和經營成果的信息載體，但財務報表所列示的各類項目的金額，如果孤立地看，並無多大意義，必須與其他數據相比較，才能成為有用的信息。這種參照一定標准將財務報表的各項數據與有關數據進行比較、評價就是企業財務分析。

根據財務管理政策與業務發展需求，撰寫財務分析報告、投資財務調研報告、可行性研究報告等，為公司財務決策提供分析支持。

③ 財務評價的融資前分析與融資後分析的區別

1、分析方法不同

融資前分析應考察技術方案整個計算期內現金流入和現金流出，編制技術方案投資現金流量表，計算技術方案財務內部收益率、財務凈現值和靜態投資回收期等指標。

融資後分析應以融資前分析和初步的融資方案為基礎，考察技術方案在擬定融資條件下的盈利能力、償債能力和財務生存能力，判斷技術方案在融資條件下的可行性。

2、考察對象不同

融資前分析考察對象是技術方案整個計算期內現金流入和現金流出；

融資後分析考察對象是技術方案在擬定融資條件下的各種能力。

(3)公司財務分析融資擴展閱讀

財務分析的工作內容

1、資金運作分析：根據公司業務戰略與財務制度，預測並監督公司現金流和各項資金使用情況，為公司的資金運作、調度與統籌提供信息與決策支持；

2、財務政策分析：根據各種財務報表，分析並預測公司的財務收益和風險，為公司的業務發展、財務管理政策制度的建立及調整提供建議；

3、經營管理分析：參與銷售、生產的財務預測、預算執行分析、業績分析，並提出專業的分析建議，為業務決策提供專業的財務支持；

4、投融資管理分析：參與投資和融資項目的財務測算、成本分析、敏感性分析等活動，配合上級制定投資和融資方案，防範風險，並實現公司利益的最大化；

5、財務分析報告：根據財務管理政策與業務發展需求，撰寫財務分析報告、投資財務調研報告、可行性研究報告等，為公司財務決策提供分析支持。

④ 財務戰略調查分析之融資層面怎麼寫

1.擴大生產規模成為成長型中小企業的主要融資需求；技術改造、研發也成為成長型中小企業的重要融資需求。我們設計問題，「貴公司有融資需求嗎？如果有，希望通過融資來解決哪些問題？(限選三項，並按照其重要性由大到小的順序排列)。」調查結果表明，中小企業目前的融資需求主要是用於擴大生產，63%的企業將擴大生產列為首要的融資需求，30%的企業將擴大生產列為第二大融資需求。這是大多數成長型中小企業實行擴張型外延投資戰略的必然要求。值得注意的是，30%的企業將技術改造、研發列為第一大融資需求；65%的企業將技術改造、研發列為第二大融資需求。這說明，一方面成長型企業的技術改造、研發動機比較強烈，另一方面成長型中小企業還存在缺乏技術改造、研發資金的現實問題。調查結果也進一步說明，成長型中小企業的融資需求體現了它們未來的投資戰略。比如，不少企業需要資金用於技術改造、研發，這是與上述成長型中小企業內涵投資戰略重點選擇是一致的。

2.向銀行借款是成長型中小企業首選的籌資方式。我們設計問題「貴公司在籌資時，會依次選擇哪些籌資方式？」。調查表明，向銀行借款是首選的籌資方式；其次是吸收外資。56%的企業將向銀行借款列為首要的融資方式；26%的企業將吸收外資作為首要的融資方式。為了進一步了解其原因，我們設計問題「在需要長期資金時，貴公司是否願意通過讓出一定股份的方式獲得？」來了解成長型中小企業讓渡企業控制權來獲得資金的意願程度。調查表明，表示「願意」的只有16家，佔31%，「無所謂」是8家，佔14%，占「不太願意的」或「很不願意」的有30家，佔55%。這說明，大多數成長型中小企業的老闆因擔心採取權益融資的方式會導致控制權的削弱而採取銀行借款的籌資方式。而外資參股，通常對企業控制權不會構成威脅，因此，也受到一些企業的青睞。此外，調查還顯示，絕大部分公司(佔80%)在未來五年內還沒有到股票市場中小企業板融資的計劃，反映成長型中小企業對通過發行股票融資的方式不看好。也在表明，我國的股票市場(特別是其中的中小企業板塊)建設有待於進一步完善，增強其對成長型中小企業的吸引力。

3.絕大部分的企業有意識地安排長期資本結構，財務風險意識較強。相當一部分的成長型企業在籌資風險上選擇低風險偏好。資本結構反映了企業對財務風險的偏好程度。調查表明，絕大部分的公司(有44家，佔81%)有意識地使長期負債與公司自由資金的比率保持在一個適當的范圍內，說明絕大部分成長型中小企業財務意識較強。沒有該意識的有6家，比例是19%。

⑤ 為什麼要對企業的融資結構進行分析

企業的融資方式從來源上可以分為內源融資和外源融資.內源融資主要是指通過的企業內部生產經營活動產生的現金流量來轉化為企業的投資，即將留存收益和折舊作為企業擴大規模的資金進行投資的過程，內源融資不需要企業支付利息或者股息，成本比較低，並在股權結構不變的前提下，實現企業的融資目的。內源融資一般取決於企業的盈利能力和利潤水平，具有低風險性、低成本性和自主性的特點，是促進企業不斷發展壯大的重要因素，往往作為企業首選的融資方式，當內源融資獲得的資金無法滿足企業需求時，企業才會通過外源融資方式獲得資金。外源融資主要是指從企業外部獲得企業發展的資金，並轉化為自身投資的過程，一般按產權關系可以將外源融資劃分為權益融資和債務融資。其中權益融資又可以分為私募股權和公募股權，私募股權是指向特定的投資者發行股票而籌集資金的過程，公募股權是指向社會公眾發行股票而籌集資金的過程，權益融資不需要到期還本付息，沒有償還資金的壓力，一般被稱為企業的永久性資本。債務融資又可分為銀行貸款、公司債券、融資租賃、商業信用等，除靠企業間的商業信用進行的短期融資外，其他債務融資一般都要求企業定期還本付息，企業面臨的壓力較大，融資成本較高，而企業的財務風險也主要來源於債務融資%外源融資使企業籌得的資金遠遠高於內源融資，尤其是需要籌集大量資金的企業，單純的內源融資無法籌集企業所需要的全部資金，往往還要採取外源融資的方式。
■項目的貸款方除了要求他們出借的資金安全之外，也希望這筆錢能用到項目的建設上去，而不是其他方面。一旦有突發情況出現，如費用嚴重超支，他們可以對項目發起人進行追索。
■項目的承包商需要簽訂一項承包合同，合同內容包括具體的價目和工期，如果未達預期目標，會有相應的處罰條款，所以承包商需繳納一定的履約保證金。
■項目的供應商會與項目公司簽訂一些合同，其需保證不會索取壟斷價格，供應需充足且及時，否則，需相應賠償。
■當只有少量的采購者時，項目公司會和項目產品的采購者簽訂長期供給合同從而將一部分風險轉移到采購者身上，除此之外，來料加工合同也能起到同樣的效果，例如菲律賓Navotas項目，項目公司只是將電能需求者送來的能源轉化成電能，收取部分加工費，至於電能如何銷售，它是不在意的。正因為如此，所以采購方需要謹慎的選擇自己的產品需求數量。
■當產品有大量的需求者時，簽訂長期供應合同是不現實的。例如收費公路，這種項目容易受到政策和其他運輸方式影響，所以其很難向私人融到資金。
■政府還需要為一些項目建立一些配套設施，如高速公路、變電所等等，如果配套設施跟不上，對項目的影響程度有時是無法估量的。

⑥ 怎麼能查有上市公司的財務數據,可以分析他們融資方面的情況!

東方財富網、新浪財經這樣的財經網站都可以查詢的。

⑦ 怎樣從財務報表分析融資結構

來資產負債表中的短期借款、長自期借款一般是向銀行融資；應付債券是發債融資；利潤表項目的財務費用裡面有融資利息支出；現金流量表裡面融資活動現金流量裡面有關於融資的現金流向。

財務報表是以會計准則為規范編制的，向所有者、債權人、政府及其他有關各方及社會公眾等外部反映會計主體財務狀況和經營的會計報表。
財務報表包括資產負債表、損益表、現金流量表或財務狀況變動表、附表和附註。財務報表是財務報告的主要部分，不包括董事報告、管理分析及財務情況說明書等列入財務報告或年度報告的資料。

⑧ 財務報表分析的融資能力分析是什麼意思

中小企業融資能力分析：
中小企業融資能力缺陷
(1)中小企業固定資產不足。
企業融資可分成以信用為基礎的融資和以資產為基礎的融資。為了規避風險，資金供給方越來越青睞於以資產為基礎的融資活動，特別是對超過1年以上的長期融資時，抵押或擔保成為普遍的融資方式。我國中小企業目前的現狀是固定資產比重偏低，說明我國中小企業中長期貸款融資較為困難。
(2)中小企業流動比率偏低。
流動比率衡量的是企業變現流動資產以償付流動負債的能力，反映的是短期融資能力。流動比率越高，企業能實現的資金需求量越大，二者成正比。中小企業的固定資產比率低於大型企業；同時，中小企業本身的固定資產比率也遠遠低於其流動資產比率。中小企業融資主要以短期融資為主，相對於大型企業，中小企業的流動比率比大型企業要低，中小企業資產流動性可想而知，中小企業面臨很大的資金運轉不靈的風險。
(3)流動資產結構不合理。
在流動資產內部，各種流動資產的變現能力也是不同的，因而不同的流動資產構成，將影響整體流動資產的變現能力，企業流動資產的構成也可反映企業短期融資能力。流動資產結構主要是用應收賬款與存貨比來反映。根據調查顯示，我國中小企業的存貨與應收賬款之比比大型企業高，相對而言，中小企業的短期融資能力較弱。

舉例：
融資能力分析：
根據本次的營銷分析和生產計劃，本次經營所制定的計劃為：前三年分別用兩條生產線生產
P2和P3產品，按照預算，第四年將有財務能力新建P1產品的生產線。第五年又建一條生產線生產P3產品。
根據貸款限額的規則：
最大貸款額度=（上年權益+毛利-綜合費用）*3 所以，第一年可貸款的最大限額為240M，
經過計算，第一年第二季度購買一個大廠房，與此同時，新建兩條用來生產P2產品的全自動生產線，每一季度分別需要金額10M，安裝周期為3Q，第一年建用來生產P2產品的全自動生產線總共需要30M。第四季度上一條全自動生產線，第四季度建用來生產P3產品的全自動生產線需要10M。同時，第一年的產品研發所需要的總金額為8M.。第四季季末市場開拓和ISO認證所需金額為8M。
全年所需的行政管理費用4M。為了在選單時較有優勢，第一年經營結束投放的廣告份額是
14M。為了保證第二年在還為盈利的情況下繼續經營，第一年年初貸款額度為長貸20M，第四季季初貸款額度為短貸20M。
根據所拿訂單，計算出第二年可獲得的毛利，由最大貸款額度=（上年權益+毛利-綜合費用）
*3，這一公式可計算出第二年的最大貸款額度為140M。由於第二年經營總體情況仍處於虧損狀態，故第二年初貸款額度為長貸140M，只有這樣才能保證第二年的順利經營。
根據經營情況，第三年的權益為5M，由長貸規則，長貸金額為10的倍數，短貸金額為20的倍數。所以第三年的融資能力不強。
在經營的第四年，由於產品的銷售額逐漸增加，逐漸開始盈利，其權益為14M，即第四年的融資能力為10M。
在經營的第五年，產品銷售額有了較大幅度的上升，本年權益為65M。即第五年的融資能力為
60 M。由於欠款在第六年的第二季度才能收回，為了保證第六年第一季度能夠順利經營下去，在第六年初始貸短貸金額20M。
在經營的第六年，由於產能的進一步擴大，能夠更進一步地滿足市場需求，產品銷售額有了很大幅度的上升，本年權益為143M。即第六年的融資能力為140 M。

⑨ 財務報表中如何查看企業融資情況

一、財務報表中反映企業融資情況的主要是在資產負債表和現金流量表中，具體如下：

1、資產表涉及企業融資的科目有「短期借款」「長期借款」「長期應付款」「租賃負債」「其他應付款」「預收賬款」「應付賬款」「應付票據」；

（1）、「短期借款」「長期借款」「應付票據」反映企業銀行等金融機構借款融資；

（2）、「長期應付款」「租賃負債」反映企業通過融資租賃方式融資情況，

（3）、「其他應付款」「預收賬款」「應付賬款」反映企業通過經營負債融資情況

2、現金流量表涉及企業融資的是「籌資活動產生的現金流量凈額」，其中「 取得借款收到的現金」「發行債券收到的現金」反映企業債務融資情況，「吸收投資收到的現金」反映企業股權融資情況。

(9)公司財務分析融資擴展閱讀：

一、償債能力分析：

1、流動比率=流動資產/流動負債*100%。指標越高，企業流動資產流轉越快，償還流動負債能力越強。國際公認200%，我國150%較好。

2、速動比率=速動資產(流動資產-存貨)/流動負債*100%。國際標志比率100%我國90%左右。

3、資產負債率=負債總額/資產總額*100%。指標越高負債程度高，經營風險大，能以較低的資金成本進行生產經營。保守比率不高於50%，國際公認較好60%。

4、長期資產適合率=(所有者權益+長期負債)/(固定資產+長期投資)*100%

二、綜合償債能力：

1、已獲利息倍數=(稅前利潤總額+利息支出)÷利息支出

2、盈利能力：

（1）、主營業務凈利率=(凈利潤÷主營業務收入)×100%

（2）、資產凈利率=(凈利潤÷平均總資產)×100%=主營業務凈利率*總資產周轉率

（3）、凈資產收益率=(凈利潤÷平均凈資產總額)×100%

參考資料來源：

財政部——關於修訂印發2019年度一般企業財務報表格式的通知