① 中國什麼時候開放人民幣可自由兌換
中國未來5年內不會讓人民幣完全自由兌換,原因是中國金融體系還相對脆弱。
人民幣自由兌換條件尚未成熟
中國是否已經具備人民幣自由浮動和自由兌換的現實條件
1、人民幣當前是否已經具備自由浮動的條件
總體上看，目前的人民幣匯率是浮動的而不是固定的。1994年實行匯率並軌以來，人民幣匯率進入了相對靈活的浮動狀態，在不同時點上對不同貨幣的匯率有升有降，幅度有大有小。就近年來的情況而言，人民幣相對主要貿易夥伴貨幣的匯率是升值的。到2002年末，人民幣相對於美元、歐元、日元、韓元和泰銖名義升值幅度分別為5．1％、17．9％、17．0％、58．1％和78．7％。從現在的情況看，人民幣匯率基本上是穩定、合適的。
現行的以外匯市場供求為基礎的單一的有管理的浮動匯率制度符合我國的現實情況。
諾貝爾經濟學獎獲得者、享有「歐元之父」美稱的羅伯特．蒙代爾教授認為，中國要想實現人民幣匯率自由浮動必須有兩大前提：一是人民幣完全能夠自由兌換，這就是說中國要完全開放資本項目；二是中國必須有一定的經濟實力，最起碼中國應成為世界第四大經濟體。在這兩大條件沒有完全滿足之前，中國不宜讓人民幣匯率自由浮動。
2、人民幣自由兌換是一個長遠目標
貨幣自由兌換改革必須循序漸進、分段實施。這是因為本國貨幣的完全自由兌換將加大外部沖擊對國內經濟影響的程度，不利於本國經濟穩定，尤其在初始時期，出現震盪的可能性更大。即便是市場經濟成熟、發達的國家，實現貨幣的完全可兌換往往也要經歷較長時間的過程。而盲目追求自由兌換進程的速度，忽視經濟發達程度的制約，必然會加劇金融風險、誘發金融危機，進而導致整個國家的經濟金融付出高昂沉重、無法挽回的代價和損失。
因此，國內經濟條件越成熟，貨幣自由兌換的社會成本和制度代價就越小。一般說來，貨幣的自由兌換應當具備以下幾個條件：穩定的宏觀經濟、健全的微觀基礎、完善的金融體系、有效的金融監管、良好的國際環境。
按照上述條件要求，當前和今後相當長的時間之內，我國還無法實現人民幣自由兌換。這是因為：
其一，當前宏觀經濟運行中還存在諸多問題與現實挑戰
——通貨緊縮依然存在，通脹壓力逐步加大。
中國人民銀行最新公布的統計數據顯示
② 談談不良貸款發生的現象
不良貸款率指金融機構不良貸款占總貸款余額的比重。不良貸款是指在評估銀行貸款質量時，把貸款按風險基礎分為正常、關注、次級、可疑和損失五類，其中後三類合稱為不良貸款。
形成原因
不良貸款的形成原因多種多樣，不外乎來自於銀行外部的原發性因素和銀行內部管理的內生性因素。
銀行外部原發性因素
(1)借款人的因素。借款人可能是內部經營不善、產品市場萎縮，也有可能是借款人借改制之機故意逃廢銀行債務，缺乏還款意識。(2)政策因素。由於宏觀經濟政策缺乏連續性，經濟波動的頻率高、幅度大，使信貸擴張和收縮的壓力相當大，在宏觀緊縮、經濟調整時期，往往形成大量貸款沉澱。(3)行政干預因素。主要表現 銀行外部因素引發不良貸款率
為地方政府壓，地方財政擠，迫使銀行發放大量指使性貸款、救濟貸款，貸款行為行政化，信貸資金財政化，直接削弱了貸款產生經濟效益的基礎。
銀行內部管理內生性因素
(1)決策失誤。銀行的高級管理人員對借款人的現狀及市場形勢的判斷偏差或失誤引起重大信貸決策上的失敗導致不良貸款的形成。(2)信貸人員素質。部分人員素質不高，難以進行貸款的科學決策和有效管理，違規放貸時有發生；在執行信貸政策方面，有的信貸人員隨意性很大，存在「人情代替制度」現象。(3)貸款結構不合理。貸款組合結構性失衡，如貸款投向不合理引起貸款過度集中等造成不良貸款的形成。(4)道德因素。信貸人員除了必須具備一定的金融理論、企業財務管理、法律制度等業務知識外，還必須具有誠實的品格和強烈的責任心。部分信貸員「在其位而不謀其職」工作主動性差，缺乏開拓創新精神，不能幹好自己的本職工作。甚至蓄意營私舞弊、違規違紀、違法犯罪，引起不良貸款的形成。
銀行不良貸款，是中國金融業最大的風險所在。國際通行標准認為，金融機構不良資產率警戒線為10%。中國不良貸款率呈逐年下降趨勢，但不良貸款仍然威脅著金融的安全穩定。。如何採取合理的清收辦法化解不良資產一直是銀行業急需解決的主要問題。
要有健全的組織管理體系
銀行總行應有管理全行風險貸款的審批決策機構,有專門的職能部門如資產保全部具體管理與辦理;各分行與支行設有風險貸款化解小組,逐級對風險貸款進行管理。
要加強對不良企業的管理
信譽不良的企業一般是不能正常還本付息的企業,不能正常還本付息有主觀和客觀的原因,所以,應分類管理,對不同的原因實行區別對待的政策,客觀原因主要是在經營上資金周轉出現問題或經營管理不善,不符合國家產業政策和環保的要求等,導致企業經營難以為繼,無力還款;主觀原因主要是企業利用非正常經營,故意減少資產或增加負債,以實現其不還或少還貸款的目的,對於這種故意逃廢債務行為必須從嚴,按中國人民銀行的有關規定執行。
採用法律手段保全資產
以訴訟方式更具有強制力,利用國家機器維護金融機構的合法權利,通過訴訟方式化解風險貸款是否成功的關鍵主要取決於財產保全工作的成效,一旦保全成功,訴訟案件便可以通過和解方式提前結束,全額收回貸款.金融機構在通過訴訟途徑化解風險貸款時,在注重其實體權利的維護是不要忽視了司法程序的規定,導致由於程序上的延遲而喪失了實體權利,即訴訟時效,向人民法院請求保護民事權利的訴訟時效期間為2年,有些特殊情況下為1年。
實行公開招標拍賣方式
運用拍賣方法是最公證、公平，資產價值得到最大體現的一種方式。以拍賣的方式拍出，盤活了不良資產，回收了資金，資金風險大大降低。
政府承擔不良金融資產
從金融不良資產形成原因看有地方政府幹預的因素，銀行的貸款曾經支持過企業、地方經濟發展。因此，無論從受益的原則還是從造成損失的原因去追究，債務人和地方政府都應當在這種錯位資源的重新配置過程中承擔相應份額的合理成本。從本質上來說，不良資產處置是對歷史上形成的錯位的社會資源進行重新配置，使其盡可能發揮最大的社會效用。但這種資源重新配置的損失，如果全部由銀行來承擔顯然是不合理的。政府承擔不良金融資產有利於為地方經濟發展創造條件，改善當地的投融資和信用環境，推進社會信用體系建設。
③ 我國商業銀行運作注重於形式的原因
國有商業銀行股份制改革的原因、意義及措施
目前,中國國有商業銀行改革正處於一個特殊時期。中國銀行、中國建設銀行的股份制改革試點已取得階段性成果。國有商業銀行股份制改革是建立現代企業制度的客觀要求，對於完善社會主義市場金融體制，增強國有資本的控制力和克服自身弊端等均具有十分重要的意義。然而，國有商業自身的現狀又決定了其股份化改革不能急於求成，一蹴而就，而必須循序漸進，分步實施。論文就這些問題對國有商業銀行進行的股份制改造進行了論述，提出了改革的方案。
一、 中國銀行業改革的歷史回顧
中國銀行業改革是在傳統計劃經濟向社會主義市場經濟轉軌的大背景下進行的,經歷了長期的、階段性的演變過程，在上個世紀八十年代初開始正式起步,並大體經歷了三個階段:
（一） 國家專業銀行階段（1984－1994）
在改革開放前,中國實行的是「大一統」的銀行體制,中國人民銀行是惟一的金融機構。1984年,為適應中國改革開放的需要,從人民銀行分設出中國工商銀行(601398,股吧),加上原來專營外匯業務的中國銀行、原來行使財政職能的中國人民建設銀行以及1979年恢復的中國農業銀行,這四家銀行成為國家專業銀行,人民銀行則專門行使中央銀行職能,從此形成了各司其職的中國二元銀行體制。
回顧這一階段,盡管國家專業銀行有了一定的經營自主權,但在計劃經濟體制下,專業銀行運用信貸資金的權力有限,在信貸計劃「籠子」內不能越雷池一步。但不管怎樣,這一階段的改革還是宣告了幾十年的「大一統」銀行體制的結束,二元銀行體製成為中國銀行業的基本制度框架,並延續至今。
（二） 國有獨資商業銀行階段（1994－2003）
1994年,國家成立了三家政策性銀行,實現了政策性金融與商業金融的分離;1995年,頒布了《中華人民共和國商業銀行法》,從法律上確立了國家專業銀行的國有獨資商業銀行地位,明確國有獨資商業銀行要以效益性、安全性、流動性為經營原則,實行自主經營、自擔風險、自負盈虧、自我約束。但這次改革的初期,由於整個國家處於轉軌階段,仍存在政府對銀行的干預問題,國有獨資商業銀行很難真正做到自主經營。
1997年,亞洲金融危機爆發。為維護國家經濟安全、確保經濟金融穩定,1997年11月中共中央、國務院召開了第一次全國金融工作會議,並陸續出台了一系列國有獨資商業銀行改革措施:
一是進行財務重組。1998年,定向發行2700億元特別國債,專門用於補充資本金,使四家銀行資本充足率按1996年標准達到4％;1999年,將1．4萬億元資產（其中9800億元為四家銀行不良資產）剝離給新成立的四家資產管理公司。
二是改善內部管理。四家銀行進一步強化統一法人體制,實行嚴格的授權授信制度;國家正式取消貸款規模,實行資產負債比例管理;將經營效益和資產質量納入對四家銀行管理者的考核,實現了由行政評價向經濟評價的轉變。同時,較大規模精簡了機構和人員。
三是強化外部監管。適應防範金融風險的需要,成立了中國證監會和中國保監會,分離了人民銀行對證券、保險業的監管職能,人民銀行專司對銀行業的監管,集中精力監管銀行風險。
通過上述改革,加之四家銀行內部也進行了多項改革,許多先進理念和方法被引入,四家銀行經營績效和風險內控機製得以初步建立。
（三）國家控股的股份制商業銀行階段（2003年至今）
2001年12月11日,中國正式加入WTO。這意味著從當時算起再經過5年的過渡期,外資銀行將大步進入中國市場,中資銀行將與外資銀行在同一環境下開展競爭。在這種情況下,依我國商業銀行的現狀,如不進行更加深入的改革,將難以應對加入WTO的挑戰。加入WTO預示了進一步深化國有獨資商業銀行改革的緊迫性。
2002年,第二次全國金融工作會議召開,明確國有獨資商業銀行改革是中國金融改革的重中之重,改革的方向是按現代金融企業的屬性進行股份制改造。這為國有獨資商業銀行進一步改革指明了方向。
2003年底,黨中央、國務院決定,選擇中國銀行、中國建設銀行進行股份制改革試點,並於12月30日通過匯金公司注資450億美元。這為兩家試點銀行股份制改革提供了可能性。
2004年,兩家試點銀行大規模的財務重組和公司治理改革全面展開,銀行業改革開始進入國家控股的股份制商業銀行改革階段。
二、 國有商業銀行的主要問題
作為中國銀行業的主體，四家國有商業銀行長期以來在促進經濟發展方面做出了重要貢獻，在支持經濟體制改革方面發揮了不可替代的作用，是中國銀行業的主體，是中國經濟建設資金的主要籌集者和供應者。截至2003年底，四家國有商業銀行總資產達15萬億元人民幣，佔到全部銀行業資產總額的55%。目前四家國有商業銀行吸收各類存款佔全部銀行業存款額的57%，發放各類貸款佔全部銀行業貸款額的55%，並承擔著全社會80%左右的支付結算量。但同時，我們也清醒地看到，四家國有商業銀行在改革發展的同時，還存在許多矛盾和問題，這突出表現在以下幾方面：
1. 公司治理結構方面
四家國有商業銀行脫胎於傳統體制下政府主導型的銀行體制，屬於國有企業，帶有濃厚的行政色彩。國家單一享有對國有商業銀行的國有產權，導致所有者虛置、產權主體不到位，銀行內部監督機制薄弱，無法實現整體的有效運行，從而對國有產權保護不力。國有商業銀行所有者的非人格化和它與政府之間的密切關系，導致社會資源利用率不高，使銀行的壞賬率和銀行的風險增高。產權結構單一，治理結構不完善，使銀行經營管理效率不高，難以適應加入日趨激烈的市場競爭形勢的要求。
2. 資產質量方面
雖然近年來四家國有商業銀行在改善貸款質量方面取得了一定成效，但目前各行平均不良貸款比率仍處於較高水平。按照國際通行的五級分類口徑測算，2003年底四家國有商業銀行不良貸款比率約為20%。較高的不良貸款給銀行帶來了沉重的包袱，大大影響了其市場競爭力。
到2003年9月底，已實行五級分類的銀行不良貸款率平均為18.74％，其中四家國有商業銀行盡管做了大量工作，但不良資產率仍高達21.38％；相比之下，股份制商業銀行為8.4％，外資銀行則僅為4.26％。截至2004年6月，國有商業銀行不良貸款余額為1.52萬億元，比年初減少4014億元；不良貸款比率為15.59%，比年初下降4.82個百分點。截至2003年9月，股份制銀行不良貸款余額為1689.4億元，比2002年底增加72.4億元；不良貸款比率為7.4%，比2002年底下降2.2個百分點。不良貸款比率的下降，意味著我國商業銀行資產質量的不斷提高，但也不能排除部分銀行擴大貸款規模或增加長期貸款數額，即以擴大分母的方式，來降低不良貸款比率。
3. 資本金與盈利能力方面
與資產質量低下相對應，四家國有商業銀行資本充足率也處於較低水平。就目前情況看，四家國有商業銀行資本充足率均還處於較低水平。資本充足率是銀行核心資本與風險資產總額的比率，是衡量一個銀行抵禦風險能力大小的重要標志，而這又是我國四家國有商業銀行的「軟肋」。資本金比率偏低，表明自身抵禦風險的能力不強。與此同時，四家國有商業銀行整體盈利水平不高，有的甚至虧損。盈利能力不高也制約了四家國有商業銀行的進一步發展。
截至2004年初，包括政策性銀行在內，我國所有銀行類金融機構的平均資本充足率為 6.3%左右，四大國有銀行的平均資本充足率僅為5%左右，遠低於巴塞爾資本協議規定的8%的警戒線。在「中國商業銀行：業務創新、核心競爭力」模塊的討論中，與會專家詳細分析了中國商業銀行的發展現狀，指出中國商業銀行目前仍主要以開展傳統業務為主，產品缺乏多元化，利潤來源單一，缺乏核心競爭力。目前中國商業銀行的利潤構成當中，來自傳統存、貸、匯、結算業務的部分佔了很高比重，未來應當主要通過提供高質量的金融媒介服務、開展工具和業務創新等方面變革贏得利潤。在法律框架內有序推動銀證合作，將極大地拓寬商業銀行的創新空間。此外，與會專家亦提出現有法律框架已不適應變化了的形勢，有必要進行修改和完善。
我國商業銀行的盈利能力與國外銀行相比，存在較大差距。首先，國有獨資商業銀行的資本收益率普遍很低，只有5%左右，而且呈逐年下降趨勢，而同期英國銀行業的平均資本收益率高達26%，美國為20%，新加坡為15%。我國股份制商業銀行的盈利能力相對較強，但 2000年進入世界1000家大銀行的5家股份制商業銀行的平均資本收益率也只有11%，與國外銀行同樣存在較大的差距。
4. 創新能力方面
四家國有商業銀行在金融創新方面也存在明顯差距。近年來，我國銀行業雖注重拓展銀行中間業務，如委託理財、基金託管、代收代付和客戶理財等，加快發展電子銀行和網上銀行業務，但從總體上看，大部分商業銀行的經營業務仍處於以國內業務為主的傳統存、貸、匯范疇，金融創新的步伐遠落後於西方銀行業的發展進程。這也在相當程度上削弱了銀行的盈利能力和市場競爭力。
5. 信貸結構方面
無論是從存量指標還是從增量指標來看，近年來商業銀行資產長期化、負債短期化的趨勢十分明顯。今年在國家宏觀調控、信貸緊縮的情況下，商業銀行中長期貸款比例繼續上升，信貸期限結構錯配問題尤為突出。這些問題如不能得到有效的解決，會加大流動性風險，引發商業銀行支付困難，直至最終引發系統性金融風險。同時，國家中長期建設資金高度依賴銀行供應，會使經濟風險過分集中於銀行體系，給商業銀行的經營管理帶來更大的風險。
6.外資銀行的進入加劇競爭程度
目前中國已加入WTO，根據我國與世貿組織的有關協議，到2006年底我國將全面開放銀行業，外資金融機構將享受中資金融機構同等的國民待遇，屆時外資銀行將與中資銀行在公平、對等的基礎上展開競爭。據亞洲開發銀行北京代表處首席代表布魯斯估計，10年或15年以後，外資銀行在我國佔有的市場份額可能會達到30%左右。這勢必會給我國商業銀行的經營帶來巨大的挑戰。中國銀行業將遵循國際上通用的市場經濟規則，按照市場經濟的一般規律來辦事。完備的價格機制、供求機制、利益機制等市場機制的建立，都將大大加劇市場的競爭。外資銀行入駐我國，將會在優質客戶資源、中間業務和優秀人才方面與我國商業銀行展開激烈拼搏。如果不能通過深化體制改革提高四家國有商業銀行的綜合競爭力，中外資銀行之間的差距將進一步擴大，其後果不僅四家國有商業銀行將受到巨大沖擊，還會延緩中國銀行業市場化發展進程。
三、 國有商業銀行股份制改革的意義
首先,銀行產權制度改造是我國資本市場化的根本。應當承認,在我國經濟轉軌的市場化進程中,資本市場化的進展程度相對於商品市場化和勞動力要素市場化的進程來說,相對遲緩一些。這種遲緩集中表現在資本市場上的價格仍是政府定價,而不是市場定價。如利率和匯率等的決定仍是政府行為。因此,在討論中國資本市場化加速的問題時,人們往往首先關注利率和匯率作為價格何時放開,或者說在多大程度上由市場定價。
事實上,在我國現階段資本市場化最為實質性的進展,首先並不在於利率、匯率等資本價格決定的放開問題。價格(無論是利率還是匯率或是其他商品的價格)說到底不過是交易條件。交易條件如何確定,從根本上說取決於誰在交易。價格決定能否受市場約束,根本上取決於交易主體能否真正受市場硬約束。正是從這一意義上可以說,受金融體制上的規定,活躍於市場上的銀行或金融機構大都具有國有壟斷性質,在政企尚不能分開的時候,這些單位的行為不能不接受政府行政規則的約束,因此,也就不可能完全接受市場經濟規則的約束。這些單位與其他方面相互間產生交易活動,交易條件(價格)的決定當然就是政府行為,而不可能首先是市場行為。
因此,要切實推進我國資本市場化,僅僅或主要關注利率、匯率等價格是否放開、是否由市場決定是不夠的,關鍵是銀行是否真正成為受市場硬約束的金融企業。而要使銀行真正成為受市場硬約束的企業,最重要的便在於銀行產權制度的改革。
其次,銀行產權制度改造是我國銀行提高其競爭性效率的最為重要的制度條件。在論及我國銀行業之所以效率較低的原因時,人們往往將壟斷作為重要的原因。因而為提高其效率,人們還常主張打破壟斷,允許各類中小金融中介進入市場,放鬆金融市場准入的管制,提高我國銀行業的競爭程度。
當然,一般地說,壟斷的存在,是效率降低的重要原因。但我國現階段銀行業競爭性效率較低的最為主要的原因,首先並不在於銀行業是否存在壟斷,而在於存在的是什麼性質的壟斷。如果是在市場競爭中形成的與銀行產業集中度及相應的規模經濟要求相適應的銀行業高集中度,那是並不排斥競爭的,而是在競爭中形成的一種結果。問題的症結在於,如果這種壟斷不是通過市場力量形成的,而是通過政府行政力量形成的壁壘,那就必然導致保護性的軟預算約束,導致低效率。我國銀行業低效率的根本原因,在於以國有制獨占為基礎的政府行政性壟斷。所以,提高我國銀行業競爭性效率的根本,並不在於降低銀行的集中度,並不在於是否允許眾多各類中小金融中介進入市場,而在於是否從銀行業的產權制度上打破國有制的獨占和壟斷,以產權的多元化來改造國有銀行。這是提高銀行競爭性效率的根本。
股份制是跨國銀行普遍採用的形式，也是較為靈活有效的形式。就我國國外銀行而言，基本上都是採用股份制。國有銀行要真正成為跨國銀行，股份制應是其產權制度的基礎。隨著經濟全球化的加速發展，各國經濟包括金融的相互依賴程度大大提高。為適應經濟全球化和金融全球化，必須盡快提高我國經濟和金融的國際競爭力，加大我國金融體制的改革力度。尤其是在加入WTO後，我國銀行業對外開放進程進一步加快，與世界市場的聯系將更加深刻和廣泛，這就要求我國商業銀行尤其是國有商業銀行的改革和發展必須盡可能地符合國際通用的規則，而股份制正是國際上銀行資本或產權組織的一般制度，是一種國際規則和慣例。因此，對我國國有商業銀行進行股份制改革，使銀行財務會計制度以及資產風險管理制度等方面採取國際慣例，將更加有利於國有商業銀行開拓國內國際兩個市場，利用國內國際兩種資源。
四、關於國有商業銀行股份制改革的深化
此次中國政府動用450億美元國際儲備等向兩家試點銀行注資是財務性重組措施，將產生積極作用。但是，兩家試點銀行股份制改革真正要取得成功，僅有注資是遠遠不夠的，關鍵還在於轉變經營機制，加強內部管理，建立良好的公司法人治理結構。借鑒國際先進銀行經驗，結合國有商業銀行特別是兩家試點銀行實際情況，建立良好公司法人治理結構的主要措施包括以下幾個方面：
一是進一步完善公司治理機制。建立規范的股東大會、董事會、監事會和高級管理層制度。根據現代公司治理結構要求，按照「三會分設、三權分開、有效制約、協調發展」的原則設立股東大會、董事會、監事會、高級管理層。做到「三會」制度的具體落實和到位,各項議決事規則的細化和執行,戰略投資者的談判和引進,關聯交易的控制和防範,業務流程的重組和改造,薪酬制度的建立和實施等。
二是確保改革在系統內縱深推進。要在總分行上下聯動方面做更多的工作,要採取有力措施確保改革深入到各級分支機構,使各分支機構真正做到思想到位、體制到位、工作到位,提高整體關注度,提高全員向心力。同時,要嚴防不良資產反彈,嚴防案件的發生。
三是積極穩妥地做好上市工作。上市的目的在於將國有商業銀行變成真正市場化的主體,完全按市場規則接受檢驗。上市工作等不得,也急不得,要堅持瓜熟蒂落,水到渠成,按規范的公司治理要求苦練「內功」,切實轉換機制,積極穩妥地做好上市前的准備工作。
四是公平、公正地選擇境內外戰略投資者，改變單一的股權結構，實現投資主體多元化，借鑒國際先進管理經驗、技術和方法，促進管理模式和經營理念與國際先進銀行接軌，完善公司治理結構。
五是制定清晰明確的發展戰略，實現銀行價值最大化。從自身條件出發，以市場為導向，研究核心競爭優勢，制定與發展目標相適應的綜合發展戰略，並分年度落實，確保實現。
六是建立科學的決策體系、內部控制機制和風險管理體制。建立和完善包括信用風險、市場風險、操作風險等在內的風險管理體系，有效地識別、計量、監測、控制風險。
七是按照集約化經營原則，實行機構扁平化和業務垂直化管理，整合業務流程和管理流程，優化組織結構體系，完善資源配置，提高業務運作效率。
八是按照現代金融企業和上市銀行的標准和要求，實行審慎的會計制度和嚴格的信息披露制度，加強財務管理，做好信息披露工作。
綜上，中國銀行業經歷20多年的改革發展,目前正處於一個非常關鍵的歷史時期。國有商業銀行如果通過本次改革能真正建立起有效的公司治理機制,對中國銀行業來說不僅是一次重大的歷史跨越,對整個中國經濟金融的發展也將具有重要的戰略意義。銀行業改革任重道遠,但我們相信,只要我們認真借鑒國際銀行業股份化的成功經驗,又能從中國具體實際出發,以對歷史和人民高度負責的態度努力工作,我們的改革目標就一定能實現。
④ 什麼是貸款率
不良貸款率指金融機構不良貸款占總貸款余額的比重。不良貸款是指在評估銀行貸款質量時，把貸款按風險基礎分為正常、關注、次級、可疑和損失五類，其中後三類合稱為不良貸款。
金融機構不良貸款率是評價金融機構信貸資產安全狀況的重要指標之一。 不良貸款率
不良貸款率高，說明金融機構收回貸款的風險大；不良貸款率低，說明金融機構收回貸款的風險小。
不良貸款率計算公式如下：不良貸款率＝（次級類貸款＋可疑類貸款＋損失類貸款）／各項貸款余額×100%
⑤ 通過基本隱患數量與實際隱患發現數量的比值來消除隱患數量多少對系統的影響
經過20多年的改革開放，中國已初步建立起社會主義市場經濟體制，對外開放正朝著全方位、寬領域、深層次的方向發展，國民經濟保持了較快的發展速度，到2000年底GDP突破10000億美元的大關。商品短缺狀況基本結束，市場供求關系發生重大變化，人民生活總體上達到小康水平，全國貧困人口逐年下降，人民正分享改革開放和經濟發展帶來的好處。從宏觀經濟管理的條件和能力看，中國經受了亞洲金融危機的考驗，克服了亞洲金融危機的不利影響，對外貿易顯著回升，人民幣幣值穩定，國家外匯儲備逐年增加，糧食儲備充足，內外債均處在安全警戒線以下，債務結構合理，短期債務所佔比重較小，僅為10％。從短期看，國家經濟安全面臨的風險不大。但從長期運行的角度看，中國經濟安全還存在不少隱患，消除這些隱患需要長時間的艱苦努力。概括起來，影響經濟安全的主要因素包括以下幾個方面： 第一，金融風險問題。 中國的金融風險，首先來源於國有商業銀行和國有企業。由於金融體制和國企改革取得的進展相對滯後，使國有商業銀行不良貸款逐年增加，有些已成為呆壞帳，而國有企業效益不好，有些多年累積的不良貸款估計很難償還。目前全國各類金融機構資產總量約為17萬億元，若按8％的不良資產計算，不良資產絕對數約為13600億元，這與國有商業銀行剝離給4家新成立的資產管理公司14000億元的不良資產大體相當。不少人認為，8％的不良資產率並不能真實反映國有商業銀行的風險狀況，有人認為，不良資產的比率可能高達25％以上，若如此，則不良資產絕對數可能高達42500億元，超過了全國居民存款總額的70％。顯然，或遲或早，居民存款總是要還本付息的，如果經濟穩定，社會政治安全，國家信用可靠，則大規模全面擠提的可能性甚微，但也不能排除局部的擠提風險。加上部分非銀行金融機構和農村信用社違規操作，造成不可彌補的損失，兌付困難，引發局部金融風險的可能性增大。這種金融系統風險對個人和家庭經濟安全的潛在影響是不容低估的。 金融安全的第二個威脅來源於股市。目前全國上市公司已超過1000家，市值約為26000億元，登記股民超過4000萬，涉及家庭人口超1億人，由於股市上成熟規范的機構投資者不多，散戶占很大比重，且由於市場建設時間不長，法律尚不健全，管理也不規范，因此，股市大幅波動的潛在威脅也是存在的。這些也會直接影響個人和家庭的經濟安全。 更值得擔憂的是系統性金融風險對經濟增長與經濟穩定的破壞性，則不僅使相關個人和家庭直接受損，也會使國家經濟和全體人民的經濟安全問題受到影響。 第二，債務風險。 近年來，為了克服亞洲金融危機的影響，扭轉通貨緊縮的趨勢，政府採取了積極的財政政策，增發國債，增加政府支出，這無疑是必要和正確的。但由此引起的財政債務負擔的迅速增加和尚需繼續增加的趨勢是值得關注的，據統計，1999年底，國債余額為10542億元人民幣，財政債務負擔率按廣義口徑為65．9％，如按中央財政的債務負擔率計算，則高達189％。應該說債務負擔是非常重的。如果考慮到國家對國有企業老職工的養老保險方面的欠帳，則債務負擔更重。欠債總是要還的，國債必須通過人民創造財富來歸還，盡管代際之間可以轉移，但只是時間的早晚問題。國家的債務負擔越重，意味著個人和家庭的經濟安全性越低，風險越大。 第三，就業和社會保障壓力。 當前我國就業面臨著多重壓力，一是適齡勞動人口的迅速增長。1999年全國勞動年齡人口凈增1075萬人，2000年的增長水平與1999年基本相當，按85％的參與率計算，2000年需安排920萬左右的新增勞動力，其中城鎮約264萬人。加上1999年城鎮登記失業結轉人員600萬人，到年底共達860萬人；二是國企下崗職工再就業問題日益突出。隨著國企改革的深化，企業的富餘人員將逐步分離，1999年全國下崗職工1174萬人，進入再就業中心524萬人，年底下崗為650萬人。2000年新下崗人員約300萬人，共850萬人；三是農村剩餘勞動力轉移，隨著工業化進程的加快，農村勞動力不可避免要向城市轉移，這些農村勞動力價格低廉，對城鎮就業形成很大壓力；四是國家機關和企事業單位機構改革與分流人員，多重壓力綜合在一起，加上人口規模和增長趨勢，使就業壓力成為當前和今後相當長時間內影響經濟安全的潛在危險因素。 伴隨就業壓力的是社會保障問題。多年來，我國實行低工資、高就業制度，原有積累都投入了建設，既沒有健全的適合我國國情的養老保障體制，也沒有預留足夠的社會保險基金，寅吃卯糧。截至1999年底，全國累計有2900萬離退休人員，預計2000年新增200萬人，合計3100萬人。職工個人養老保險基金帳戶空帳規模，僅地方統籌部分，1999年已超過1000億元。有人估計，補充和還清社會保障的欠帳，大約需要20000億元。問題的關鍵在於如果不建立起適合我國國情的社會保障體制，這種虧空和窟窿還會越來越大，隨著人口的老齡化，今後的壓力也會越來越大。 第四，外部沖擊。 經濟全球化已成為一種世界性潮流，隨著開放的擴大，中國已經逐步融入這一潮流之中，加入WTO則是適應全球化的重要步驟。這就必然使中國經濟與世界經濟的聯系更加廣泛，更加深入。在看到全球化給我們帶來機遇的同時，也必須看到我們面臨的挑戰，包括對部分個人、家庭經濟安全所帶來的潛在風險。隨著農產品和部分製成品關稅的逐年降低，非關稅保護的逐步消除，顯然，以農戶為經營單位的農業部門和農民在與美歐國家的競爭中將處於不利地位；以汽車工業為代表的長期高度保護的製造業也會受到大的沖擊。另外，國內市場的開放，也將使銀行、保險、電信等國有壟斷性服務行業的競爭加劇。在一定的時期內，這些處於競爭劣勢的行業中的部分個人和家庭利益就可能受到直接損害。伴隨外部沖擊引起的利益分配格局的調整，受損群體的經濟安全下降，可能會形成全局性的經濟和社會的風險。 第五，重要戰略物資短缺。 糧食、石油、水資源是重要的戰略物資。多年前就有人擔心中國的糧食問題，引發了誰來養活中國的爭論。從中短期看，中國的糧食供給是有保障的，但從長遠看，隨著中國人口的增長，工業化過程中耕地的減少，土壤的退化，環境的惡化等等，糧食問題不容盲目樂觀。歷史的經驗表明，每次中國進口糧食的增長都伴隨著國際市場糧價的大幅度攀升。 從1993年起，中國從石油凈出口國變為凈進口國，1999年石油凈進口達4000萬噸，已佔全國石油消費的20％。若沒有大的發現和重大技術突破，2010年我國石油進口可能高達消費總量的40％，這就使我國對外石油資源的依賴程度不斷加深。據估計，世界石油單價每桶提高5美元，將引起經濟增長率下降0．2％。石油供給不足無疑會影響到經濟安全。 此外，我國北方地區和部分城市水資源短缺的問題也十分嚴重。從總體上看，人均水資源僅為世界平均水平的1／4，同時，水資源在時間和地區分布上很不平衡，南方多北方少，北方大部分地區人均水資源更低。在北方乾旱半乾旱地區全年降水量主要集中在7、8、9三個月，這使可利用的水尤顯不足。在全國669個城市中，有400個城市常年供水不足，其中110個城市嚴重缺水，日缺水量達1600萬立方米，年缺水量60億立方米。水資源短缺問題，直接關繫到人民的生活，關繫到經濟的發展和社會的穩定，已成為影陶經濟安全的一個重大問題。
⑥ 如何看待我國銀行業不良貸款的持續「雙升」
一、不良貸款現狀 所謂銀行不良貸款，主要指銀行不能正常收回或無法收回的的貸款。我國銀監會採用國際上通用的五級分類法對貸款進行分類，即次級貸款類、可疑貸款類、損失貸款類，2007年我國商業銀行不良貸款余額12684.2億元，佔全部貸款比例6.17%，其中次級貸款余額2183.3億元，佔全部貸款比例1.06%，可疑貸款余額4623.8億元，佔全部貸款比例2.25%，損失貸款5877.1億元，佔全部貸款比例2.86%.銀監會成立以來，一直把銀行業不良貸款的下降作為監管工作的重中之重，積極推進銀行業金融機構體制和機制改革,不斷推動商業銀行積極清收貸款和利用撥備核銷貸款損失，提高信貸資產質量，實現了商業銀行不良貸款比例的下降，達到歷史最低水平。2007年末中國商業銀行不良貸款率為6.17%,在上年末7.09%比例的基礎上全年呈持續下降趨勢。2007年末中國商業銀行不良貸款余額為1萬億2,684.2億元人民幣，這一數據較之上年末1萬億2,549.2億元人民幣的數據略有攀升。分機構看,外資銀行不良貸款比例最低,為0.46%；其次為股份制商業銀行,為2.15%；國有商業銀行的不良貸款率仍然是最高的8.05%。
二、不良貸款成因分析 不良貸款的形成原因多種多樣，不外乎來自於銀行外部的原發性因素和銀行內部管理的內生性因素。 1.來自由於銀行外部的原發性因素 (1)借款人的因素。借款人可能是內部經營不善、產品市場萎縮，也有可能是借款人借改制之機故意逃廢銀行債務，缺乏還款意識。(2)政策因素。由於宏觀經濟政策缺乏連續性，經濟波動的頻率高、幅度大，使信貸擴張和收縮的壓力相當大，在宏觀緊縮、經濟調整時期，往往形成大量貸款沉澱。(3)行政干預因素。主要表現為地方政府壓，地方財政擠，迫使銀行發放大量指使性貸款、救濟貸款，貸款行為行政化，信貸資金財政化，直接削弱了貸款產生經濟效益的基礎。 2.銀行內部管理的內生性因素 (1)決策失誤。銀行的高級管理人員對借款人的現狀及市場形勢的判斷偏差或失誤引起重大信貸決策上的失敗導致不良貸款的形成。(2)信貸人員素質。部分人員素質不高，難以進行貸款的科學決策和有效管理，違規放貸時有發生；在執行信貸政策方面，有的信貸人員隨意性很大，存在「人情代替制度」現象。(3)貸款結構不合理。貸款組合結構性失衡，如貸款投向不合理引起貸款過度集中等造成不良貸款的形成。(4)道德因素。信貸人員除了必須具備一定的金融理論、企業財務管理、法律制度等業務知識外，還必須具有誠實的品格和強烈的責任心。部分信貸員「在其位而不謀其職」工作主動性差，缺乏開拓創新精神，不能幹好自己的本職工作。甚至蓄意營私舞弊、違規違紀、違法犯罪，引起不良貸款的形成。
三、不良貸款的清收辦法 銀行不良貸款，是中國金融業最大的風險所在。國際通行標准認為，金融機構不良資產率警戒線為10%。近年來我國不良貸款率呈逐年下降趨勢，但不良貸款仍然威脅著金融的安全穩定。。如何採取合理的清收辦法化解不良資產一直是銀行業急需解決的主要問題。 1.要有健全的組織管理體系 銀行總行應有管理全行風險貸款的審批決策機構,有專門的職能部門如資產保全部具體管理與辦理;各分行與支行設有風險貸款化解小組,逐級對風險貸款進行管理。 2.要加強對不良企業的管理 信譽不良的企業一般是不能正常還本付息的企業,不能正常還本付息有主觀和客觀的原因,所以,應分類管理,對不同的原因實行區別對待的政策,客觀原因主要是在經營上資金周轉出現問題或經營管理不善,不符合國家產業政策和環保的要求等,導致企業經營難以為繼,無力還款;主觀原因主要是企業利用非正常經營,故意減少資產或增加負債,以實現其不還或少還貸款的目的,對於這種故意逃廢債務行為必須從嚴,按中國人民銀行的有關規定執行。 3.採用法律手段保全資產 以訴訟方式更具有強制力,利用國家機器維護金融機構的合法權利,通過訴訟方式化解風險貸款是否成功的關鍵主要取決於財產保全工作的成效,一旦保全成功,訴訟案件便可以通過和解方式提前結束,全額收回貸款.金融機構在通過訴訟途徑化解風險貸款時,在注重其實體權利的維護是不要忽視了司法程序的規定,導致由於程序上的延遲而喪失了實體權利,即訴訟時效,向人民法院請求保護民事權利的訴訟時效期間為2年,有些特殊情況下為1年。 4.實行公開招標拍賣方式 運用拍賣方法是最公證、公平，資產價值得到最大體現的一種方式。以拍賣的方式拍出，盤活了不良資產，回收了資金，資金風險大大降低。 5.政府承擔不良金融資產 從金融不良資產形成原因看有地方政府幹預的因素，銀行的貸款曾經支持過企業、地方經濟發展。因此，無論從受益的原則還是從造成損失的原因去追究，債務人和地方政府都應當在這種錯位資源的重新配置過程中承擔相應份額的合理成本。從本質上來說，不良資產處置是對歷史上形成的錯位的社會資源進行重新配置，使其盡可能發揮最大的社會效用。但這種資源重新配置的損失，如果全部由銀行來承擔顯然是不合理的。政府承擔不良金融資產有利於為地方經濟發展創造條件，改善當地的投融資和信用環境，推進社會信用體系建設。
⑦ 銀行業金融機構可以運用以下哪些手段，加快處置不良資產
【手段】
一、金融資產管理公司集中處置不良資產。
AMC的資產處置損失要由財政兜底並由國家承擔。
AMC可以通過幾種渠道籌措資金資本金由財政部核撥劃轉中國人民銀行發放給國有獨資商業銀行的部分再貸款發行金融債券。
AMC運營中可以減免稅費主要包括AMC免交在收購國有銀行不良貸款和承接、處置因收購國有銀行不良貸款形成的資產。
二、國有商業銀行對未剝離的不良資產的處理。
目前國有商業銀行自主性處置不良資產的手段主要有以下幾種：
採取催收追討、訴訟等手段依法收貸。商業銀行建立資產保全部門指定專人對不良貸款組織催收。
利用呆賬准備金核銷一部分呆賬貸款本息。按照有關規定原來愈期兩年的貸款可掛賬停息此後相繼改為1年、6個月、3個月。
創造性地通過債務重組、剝離、轉化等手段減輕資產風險。商業銀行可以將一部分不良資產剝離給內部的專門機構進行專業化處置商業銀行試行對企業進行資產置換即企業以股權或實物資產置換銀行債權銀行對置換資產進行經營管理。